Porovnajte investíciu do nehnuteľnosti s investíciou do indexu S&P 500. ROI, IRR, cash flow, daňové dopady. Zadarmo kalkulačka.
Porovnávaj rovnaké počiatočné vlastné zdroje, horizont a priebežné vklady. Ak byt každý mesiac dotuješ, rovnakú sumu treba zohľadniť aj pri akciovej alternatíve.
Zahrň predajné náklady, dane, financovanie a konečnú hodnotu po odpočítaní dlhu.
Total return zahŕňa zmenu ceny aj reinvestované dividendy, cenový index len zmenu ceny. Historický výsledok závisí od začiatku a konca obdobia, meny a poplatkov ETF.
Historické výnosy nie sú garantovaný budúci rast, preto porovnávaj viac scenárov a rovnakú metodiku.
Hypotéka umožní ovládať väčší majetok s menším vlastným vkladom. Pri 80 % LTV je hodnota majetku päťnásobkom počiatočných vlastných zdrojov, nie však automaticky päťnásobný čistý výnos.
Úroky, splátky a pokles ceny môžu výsledok zhoršiť aj pri kladnom nájme.
Akcie majú viditeľné denné výkyvy, byt sa oceňuje menej často, čo jeho riziko neodstraňuje. Jeden byt nesie koncentráciu na lokalitu, nájomcu a technický stav, akciový index zasa trhové aj menové riziko.
Nemožno všeobecne vyhlásiť jednu možnosť za bezpečnejšiu bez posúdenia páky a horizontu.
ETF sa obvykle predáva jednoduchšie než byt, ale okamžité vyrovnanie ani vhodná cena nie sú zaručené. Pri byte počítaj s nájomnými zmluvami, opravami, správou a dlhším predajom.
Vlastný čas má ekonomickú hodnotu aj vtedy, keď nie je daňovým výdavkom.
Nájom, predaj bytu, dividendy a predaj ETF majú odlišné daňové pravidlá. Na Slovensku môže predaj cenných papierov na regulovanom trhu spĺňať ročný časový test len pri splnení všetkých zákonných podmienok; neplatí automaticky pre všetky ETF a dividendy.
Výsledok závisí od rezidencie, majetkového režimu a roku, preto nepoužívaj jednu univerzálnu sadzbu.
Áno, kombinácia môže znížiť koncentráciu na jeden typ majetku. Rozdelenie závisí od cieľa, rezervy, dlhu a tolerancie poklesov, nie od univerzálneho percentuálneho receptu.
Diverzifikácia nezaručuje zisk ani konkrétne zníženie rizika, ale pomáha obmedziť závislosť od jedného výsledku.